識破偽造的 EA 結果：暴露人造曲線的模式

偽造不一定意味著篡改

徹頭徹尾偽造的報表確實存在，但大多數有誤導性的 EA 結果在技術上是真的。它們是被當作真實交易結果展示的回測、被當作真實帳戶展示的模擬帳戶、被當作全部歷史展示的一段好行情，或者是虧損只是還沒到來的策略。每一種都有可辨認的形狀，一旦你認識這些形狀，就很難再視而不見。

1. 偽裝的回測

一條過於筆直的曲線。回測在歷史資料上執行，成交完美、沒有滑價，而且往往使用比任何真實情況都緊得多的固定點差。結果是一條近乎線性的上升線，帶著微小而規律的下跌。真實的真實交易曲線是坑坑窪窪的，因為真實成交是坑坑窪窪的。

在 ConfirmedTrades 上的破綻很簡單：回測無法即時同步。即時同步的紀錄在交易發生時，直接來自下單的那個終端，所以測試器跑出來的結果永遠戴不上這個標籤。先堅持看信任標籤，再看形狀。

2. 被當作真實交易的模擬

模擬伺服器按請求價格成交，很少滑價，有時報出沒有任何真實客戶能拿到的點差。剝頭皮和新聞交易者在模擬上看起來英勇，在真錢上則平平無奇。ConfirmedTrades 上每個帳戶頁面都顯示帳戶類型，模擬帳戶會被清楚標記。只拿得出模擬結果的外匯機器人賣家，本身就在告訴你一些事。

3. 精挑細選的時間區間

三個好月份的截圖，前面六個壞月份被裁掉。或者一個爆倉後被重設、重新注資、重新開始的帳戶，歷史從一張白紙開始。

兩件事可以防範這一點。回撤帳本按經紀商登入號保留最差的餘額和淨值回撤，所以刪除並重新連線帳戶不會隱藏過去的下跌；最差數字會在資金流中重新出現。月度日曆顯示帳戶連線以來的每個月，所以被綠色包圍的一簇紅色是可見的，而不是被裁掉的。帳本如何運作見最大回撤詳解。

4. 馬丁格爾階梯

馬丁格爾在每次虧損後加倍或加大手數，讓最終的獲利單收回一切。餘額曲線看起來像平滑的階梯，勝率極高，幾乎沒有已平倉虧損。然後某一天連虧的長度超過了帳戶能承擔的範圍，整個帳戶就沒了。

AI 評估對已平倉交易執行兩項特定檢查。第一，按時間順序看手數是否傾向於在虧損後立即增加。第二，高勝率與遠大於平均獲利的平均虧損相結合的特徵。任一項都會觸發高嚴重度標記。評估中的策略類型為「馬丁格爾」意味著這種模式強到評估有把握。

5. 隱藏的籃子（網格）

網格在同一商品上按間隔開多個部位，在籃子轉正時一起平掉。和馬丁格爾一樣，它在扛著大額浮虧的同時顯示一條令人愉快的餘額曲線。與馬丁格爾的區別是手數可能不增加，所以它能躲過手數遞增檢查。

它躲不過淨值流。因為連接器傳送的是淨值而不僅是已平倉交易，籃子處於水下時成長指數會下跌，資金流中的最大回撤（淨值）會記錄它跌了多深。AI 評估還會尋找同一分鐘內平掉的三筆以上同商品交易籃子，當這佔交易的很大比例時觸發網格標記。

6. 沒有停損

沒有停損的自動交易系統從不主動平掉虧損單。它的已平倉交易統計看起來乾淨，直到某天部位被經紀商強制平倉。評估會報告帶停損和停利的交易佔比，當一份有意義長度的紀錄中帶停損的交易少於 15% 時，觸發高嚴重度標記。

注意有些誠實的策略用心理停損或籃子淨值停損而非逐筆停損來管理風險。這個標記是提問的理由，不是判決。但答案需要令人信服。

7. 交易太少，時間太短

任何交易機器人一個月三十筆交易都可能碰巧產生幾乎任何曲線。評估會給小樣本附上短紀錄標記，評分的持續時間部分獎勵帳齡和交易數量。交易紀錄多久才有意義涵蓋其中的統計學。簡短版本：樣本小的漂亮曲線目前還不是任何東西的證據。

快速篩查流程

• 信任標籤至少為即時同步，最好是帶交易權限的經紀商驗證。
• 帳戶類型為真實，而非模擬或競賽。
• AI 評估中沒有高嚴重度標記；閱讀停損百分比。
• 比較最大回撤（淨值）與最大回撤（餘額）。差距大意味著在扛虧損單。
• 日曆：多少個月，多少個紅色？
• 交易數量和帳齡：足以說明問題嗎？